Тогтмол ба хөвөгч төлбөр
Тогтмол болон хөвөгч хураамж нь зээлдүүлэгчийг зээлдэгчийн хөрөнгийн баталгааг хангахад ашигладаг механизм юм. Энэ хоёрын гол ялгаа нь барьцаанд байгаа хөрөнгийн төрөл, зээлийн хугацаанд хөрөнгийг захиран зарцуулах уян хатан байдалд оршдог. Сонгосон төлбөрийн төрөл нь зээлдүүлэгчийн алдагдалд орох эрсдэл, зээлдэгчийн бизнесийн үйл ажиллагаа явуулах уян хатан байдалд нөлөөлнө. Уг нийтлэлд нэр томьёо бүрийн тоймыг тодорхой харуулсан бөгөөд тэдгээр нь хоорондоо хэрхэн төстэй, ялгаатай болохыг тайлбарласан болно.
Тогтмол төлбөр гэж юу вэ?
Тогтмол хураамж гэдэг нь зээлийн эргэн төлөлтийг баталгаажуулахын тулд үндсэн хөрөнгийг барьцаа болгон ашигладаг ямар нэгэн төрлийн зээл эсвэл ипотекийг хэлнэ. Тогтмол төлбөрт барьцаанд тавьж болох үндсэн хөрөнгөд газар, машин механизм, барилга байгууламж, хувьцаа, оюуны өмч (патент, барааны тэмдэг, зохиогчийн эрх гэх мэт) орно. Зээлдэгч зээлээ төлж чадаагүй тохиолдолд банк үндсэн хөрөнгөө зарж, алдагдлаа нөхөх боломжтой. Энэхүү шаардлагын улмаас үндсэн хөрөнгөөс тогтмол шимтгэл төлсөн тохиолдолд зээлдэгч/өр хариуцагч нь хөрөнгөө захиран зарцуулах боломжгүй бөгөөд зээлийн нийт эргэн төлөлт дуусах хүртэл уг хөрөнгийг зээлдэгчид эзэмшүүлэх ёстой. Хөрөнгийг захиран зарцуулах тохиолдол байдаг; гэхдээ зээлдэгч үүнийг хийхийн тулд зээлдүүлэгчээс зөвшөөрөл авах шаардлагатай.
Тогтмол төлбөр нь илүү өндөр түвшний аюулгүй байдлыг хангаж, алдагдал хүлээх эрсдэл багатай тул зээлдүүлэгчид ашигтай. Нөгөөтэйгүүр, тогтмол төлбөр нь зээлдэгчийн уян хатан байдлыг бууруулж болно.
Хөвөгч төлбөр гэж юу вэ?
Хөвөгч төлбөр гэдэг нь зээлийн эргэн төлөлтийг баталгаажуулахын тулд үнэ нь үе үе өөрчлөгддөг хөрөнгийн зээл эсвэл ипотекийг хэлнэ. Энэ тохиолдолд тогтмол үнэ цэнэгүй, эсвэл үндсэн хөрөнгө биш, тухайлбал хувьцааны бараа материалыг ашиглаж болно. Хөвөгч төлбөрийн хувьд зээлдэгч ердийн бизнесийн үйл ажиллагааны явцад хөрөнгөө захиран зарцуулах (жишээлбэл, хувьцааг зарах) эрх чөлөөтэй байдаг. Зээлдэгч зээлээ төлж барагдуулаагүй тохиолдолд хөвөгч төлбөр нь царцаж, тогтмол хураамж болж, хугацаа хэтэрсэн үеэс үлдсэн бараа материалыг захиран зарцуулах боломжгүй тул өрийн үлдэгдлийг нөхөхөд тогтмол хураамж болгон ашиглана.
Хөвөгч төлбөр нь илүү уян хатан байдлыг бий болгож, хөрөнгө мөнгө, үйл ажиллагааг уялдуулахгүй тул зээлдэгчид таатай байдаг. Хөвөгч төлбөрийг ашиглах өөр нэг давуу тал нь том хэмжээний үндсэн хөрөнгөгүй жижиг пүүсүүд ч зээл авах боломжтой байдаг. Гэсэн хэдий ч үлдэгдэл хөрөнгийн үнэ нь зээлийн нийт дүнг нөхөхөд хүрэлцэхгүй байх эрсдэлтэй тул хөвөгч төлбөр нь банкинд ашиггүй байж магадгүй юм.
Тогтмол ба хөвөгч төлбөр
Тогтмол болон хөвөгч хураамж нь зээлдэгчийг зээлдэгчийн хөрөнгийн баталгааг хангахад ашигладаг механизм учраас хоорондоо төстэй. Тогтмол болон хөвөгч төлбөрийн хоорондох гол ялгаа нь зээлдэгч/зээлдэгчийг хөрөнгөө захиран зарцуулах чадвар, уян хатан байдлыг хангадагт оршино. Тогтмол хураамж нь зээлдүүлэгчид зээлээ илүү найдвартай байлгах боломжийг олгодог тул зээлдүүлэгчид ашигтай боловч өрийг барагдуулах хүртэл хөрөнгөө хадгалах шаардлагатай зээлдэгчид хүндрэл учруулж болзошгүй.
Хөрөнгийг анхдагч нөхцөл байдал үүсэх хүртэл хэвийн үйл ажиллагааны явцад ашиглах боломжтой тул хөвөгч төлбөр нь зээлдэгчид ашигтай. Гэсэн хэдий ч хөвөгч төлбөр нь зээлдүүлэгчийн хувьд эрсдэлтэй бөгөөд тэрээр нийт алдагдлаа нөхөх боломжгүй байж болзошгүй.
Тойм:
Тогтмол болон хөвөгч цэнэгийн ялгаа
• Тогтмол болон хөвөгч хураамж нь зээлдэгчийг зээлдэгчийн хөрөнгийн баталгааг хангахад ашигладаг механизм юм.
• Тогтмол төлбөр гэдэг нь зээлийн эргэн төлөлтийг баталгаажуулахын тулд үндсэн хөрөнгийг барьцаа болгон ашигладаг ямар нэгэн төрлийн зээл эсвэл ипотекийг хэлнэ.
• Хөвөгч төлбөр гэдэг нь зээлийн эргэн төлөлтийг баталгаажуулахын тулд үнэ нь үе үе өөрчлөгддөг хөрөнгийн зээл эсвэл ипотекийг хэлнэ.
